Ytd return что это

Что в финансовой системе означает YTD

Чтобы отслеживать котировки акций, их динамику и прогнозировать ценовые движения, а также осуществлять финансовую отчетность к компании, необходимо рассчитывать и выбирать временные интервалы. Для расчетов финансисты используют специальные временные промежутки по конкретным датам или периодам, например, ежемесячные, ежеквартальные или полугодовые отчеты.

Часто используют динамически изменяющийся временной интервал, который берет свое начало отсчета с первого января текущего года. Данный интервал носит название YEAR TO DATE или сокращенно YTD. Рассмотрим поподробнее, что это такое и как применяется.

Определение и назначение YTD

Year to Date начинает отсчет с начала года и продолжается по настоящее время. Т.е. его правая временная граница изменяется. YTD используется во многих финансовых контекстах, главным образом для записи результатов деятельности в период между датой (эта дата исключается, т.к. сегодняшний день не является полным) и началом года.

В контексте финансов с начала года в финансовых ведомостях часто приводится подробная информация о результатах деятельности компании. Предоставление текущих результатов с начала года, а также результатов с начала года за один или несколько прошлых лет на одну и ту же дату позволяет владельцам, менеджерам, инвесторам и другим заинтересованным сторонам сравнивать текущие результаты компании с результатами прошлых периодов. Подоходный налог работников может быть основан на общей прибыли в налоговом году на сегодняшний день.

Примеры использования YTD

YTD описывает возвращение показателей относительно данного года. Например: с начала года доходность акций составляет 8%. Это означает, что с 1 января текущего года на сегодняшний день акции выросли на 8%.

Сравнение показателей с начала года может ввести в заблуждение, если год только начался или не определена дата контроля. Показатели с начала года более чувствительны к ранним изменениям, чем к поздним.

Пример: для расчета текущего выставления накладной для компании итоговые накладные за каждый предыдущий месяц текущего года добавляются к итоговым накладным за текущий месяц на сегодняшний день.

Пример по продажам

Допустим, компания А торгует товаром бренда Б. анализируется ежемесячное количество проданного товара в течение двух лет. С помощью рассчитанного показателя YTD можно оценить силу тренда и роста или падения спроса на товар. Пример приведен в таблице.

Из данного примера видно, что минимальный рост наблюдался в начале 2019 года (20-21%), а максимальный рост в марте – 28%. Средний рост YTD по сравнению с предыдущим годом составил 24%. Поэтому с помощью YTD можно корректировать план, наблюдать на его выполнением, анализировать спрос и предложение и возможное количество товара, которое понадобится на следующий год.

Пример по акциям

С помощью YTD можно исследовать поведении цен на акции.

Таким образом, YTD может показать ежемесячную динамику цен на акции, а также годовой рост или снижение стоимости.

Заключение

Year to Date позволяет:

Источник

Год до даты (YTD)

Опубликовано 11.07.2021 · Обновлено 11.07.2021

Что такое Год до даты (YTD)?

Год до даты (YTD) относится к периоду времени, начиная с первого дня текущего календарного года или финансового года до текущей даты. Информация с начала года полезна для анализа тенденций развития бизнеса с течением времени или сравнения данных об эффективности с данными конкурентов или аналогов в той же отрасли. Акроним часто изменяет такие понятия, как доходность инвестиций, прибыль и чистая заработная плата.

Ключевые моменты

Как используется год до даты (YTD)

Если кто-то использует YTD применительно к календарному году, это означает период времени между 1 января текущего года и текущей датой. Если они используют YTD применительно к финансовому году, они означают период времени между первым днем ​​рассматриваемого финансового года и текущей датой.

Финансовая информация с начала года полезна для руководства, так как это хороший способ проверить финансовое состояние компании на временной основе, а не ждать до конца финансового года. С начала года финансовая отчетность обычно анализируются с историческими финансовой отчетности с начала года через аналогичный период времени.

Например, если финансовый год компании начинается 1 июля, финансовый отчет за три месяца с начала года будет длиться до 30 сентября. Финансовый отчет за сентябрь с начала года за текущий год можно сравнить с финансовым отчетом за сентябрь с начала года за предыдущий год или годы, для выявления сезонных тенденций или отклонений.

Примеры с начала года (с начала года)

Годовая доходность

Доходность с начала года – это сумма прибыли, полученная от инвестиций с первого дня текущего года. Инвесторы и аналитики используют информацию о доходности с начала года для оценки эффективности инвестиций и портфелей.

Годовая прибыль

Прибыль с начала года может также характеризовать сумму денег, которую независимый подрядчик или бизнес заработал с начала года. Эта сумма складывается из выручки за вычетом расходов. Владельцы малого бизнеса используют прибыль с начала года для отслеживания финансовых целей и оценки квартальных налоговых платежей.

Годовая чистая оплата

Чистая заработная плата – это разница между заработками сотрудников и удержаниями из этих доходов. Для расчета заработной платы нетто сотрудники вычитают налог и другие удержания из своей валовой заработной платы. С начала года чистая заработная плата указана во многих квитанциях о зарплате, и эта цифра включает все деньги, заработанные с 1 января текущего года, за вычетом всех удержанных налогов и других сумм льгот.

Месяц до даты по сравнению с годом до даты

Месяц до даты (MTD) относится к периоду времени между 1-м числом текущего месяца и последним завершенным рабочим днем ​​до текущей даты. Обычно MTD не включает текущую дату, потому что конец рабочего дня еще не наступил для этого дня.

Например, если сегодняшняя дата – 21 мая 2019 г., MTD относится к периоду времени с 1 мая 2019 г. по 20 мая 2019 г. Этот показатель используется аналогично показателям с начала года. А именно, владельцы бизнеса, инвесторы и частные лица используют данные MTD для анализа своего дохода, прибыли от бизнеса и доходности инвестиций за текущий месяц.

Источник

Year to Date (YTD)

What Is Year to Date (YTD)?

Year to date (YTD) refers to the period of time beginning the first day of the current calendar year or fiscal year up to the current date. YTD information is useful for analyzing business trends over time or comparing performance data to competitors or peers in the same industry. The acronym often modifies concepts such as investment returns, earnings, and net pay.

Key Takeaways

Year-to-Date

How Year to Date (YTD) Is Used

If someone uses YTD for a calendar year reference, they mean the period of time between January 1 of the current year and the current date. If they use YTD for a fiscal year reference, they mean the period of time between the first day of the fiscal year in question and the current date.

A fiscal year is a period of time lasting one year but not necessarily beginning on January 1. It is used by governments, corporations, and other organizations for accounting and external audit purposes.

For example, the federal government observes its fiscal year from October 1 to September 30, and Microsoft’s fiscal year is from July 1 to June 30. It is common for nonprofit organizations to have a fiscal year of July 1 to June 30.

YTD financial information is useful for management, as it is a good way to check in on the financial health of a company on an interim basis rather than waiting until the end of the fiscal year.

YTD financial statements are routinely analyzed against historical YTD financial statements through the equivalent time period. For example, if a company’s fiscal year begins on July 1, a three-month YTD financial statement would run through September 30.

The September YTD financial statement for the current year may be compared to the September YTD financial statement from the prior year or years, to identify seasonal trends or abnormalities.

Examples of Year to Date (YTD)

Year-to-Date Returns

YTD return refers to the amount of profit made by an investment since the first day of the current year. Investors and analysts use YTD return information to assess the performance of investments and portfolios.

Year-to-Date Earnings

YTD earnings refer to the amount of money an individual has earned from Jan 1 to the current date. This amount typically appears on an employee’s pay stub, along with information about Medicare and Social Security withholdings and income tax payments.

YTD earnings may also describe the amount of money an independent contractor or business has earned since the beginning of the year. This amount consists of revenue minus expenses. Small-business owners use YTD earnings to track financial goals and estimate quarterly tax payments.

Year-to-Date Net Pay

Net pay is the difference between employee earnings and the withholdings from those earnings. To calculate net pay, employees subtract the tax and other withholdings from their gross pay. YTD net pay appears on many paycheck stubs, and this figure includes all of the money earned since Jan 1 of the current year minus all of the tax and other benefit amounts withheld.

Month to Date vs. Year to Date

Month to date (MTD) refers to the period of time between the 1st of the current month and the last finalized business day before the current date. Typically, MTD does not include the current date because business has not yet ended for that day.

For example, if today’s date is Aug. 21, 2021, MTD refers to the period of time from Aug. 1, 2021, to Aug. 20, 2021. This metric is used in similar ways as YTD metrics. Namely, business owners, investors, and individuals use MTD data to analyze their income, business earnings, and investment returns for the month so far.

What is meant by year to date?

Year to date (YTD) is a term that covers the period between the beginning of the year and the current (present) date. YTD covers the first day of the year in question up to the day of calculation. It can apply to fiscal or calendar years, where the fiscal year might not begin on Jan. 1—thus, YTD is the start of the fiscal year to the current date.

How do you calculate year to date returns?

What is the difference between month to date and year to date?

Month to date includes an important caveat when used in business. Here, month to date refers to the first of the month to the last business day before the given current date. For instance, if today were Aug. 21, the month-to-date would equal Aug. 1 to Aug. 20. This is because business has not been finalized for the current day. Month to date is used for similar metrics as the year to date, such as measuring earnings, return, and income.

Источник

How Do I Calculate the Year-to-Date (YTD) Return on My Portfolio?

To calculate the year-to-date (YTD) return on a portfolio, subtract the starting value from the current value and divide by the starting value. Multiply by 100 to convert this figure into a percentage, which is more useful than the decimal format for comparisons of the returns of individual investments.

What Is the Year-To-Date Return?

YTD return is the amount of profit (or loss) realized by an investment since the first trading day of the current calendar year. YTD calculations are commonly used by investors and analysts to assess the performance of a portfolio or to compare the recent performance of a number of stocks.

Using the YTD period sets a common time frame for assessing the performance of securities against each other and against their benchmarks. It also is useful for measuring price movements relative to other data, such as the economic indicators.

Look Longer-Term, Too

YTD measurement is important, but keep in mind that the information it conveys is limited. Most investors and analysts also look at longer time periods, such as three-year and five-year returns, to get past short-term trends and see how a portfolio, a stock, or an index is performing over time.

Key Takeaways

Calculating Year-To-Date Returns

Calculating the YTD return of an entire portfolio is the same as for a single investment. Take the current value of all assets in the portfolio and subtract the total amount invested on the preceding January 1st. This renders the total YTD return in dollars.

Dividing this figure by the original value and multiplying by 100 converts the figure into a percentage that represents the return generated by each dollar originally invested.

Example of YTD Return

Over the past year, each dollar you invested produced 20 cents of profit.

Factoring in Interest and Dividends

If your investment paid interest or dividends during the year, this amount must be included in the current value of the portfolio since it counts as profit.

Источник

EBITDA и другие МАТы

Эпиграф: В презентации анализа результатов продаж бренд-менеджер использовал МАТы…

Эта статья для тех медицинских представителей, которые не всегда понимают, о чем говорят менеджеры, когда рассказывают о результатах работы. И для менеджеров, которые думают, что их все понимают…

Очень хорошо помню свои ощущения, когда впервые смотрел такую презентацию. В аудиторию вчерашних врачей и провизоров лился поток терминов, который внушал сомнения, что докладчик говорит по-русски:

Мы оперируем на стагнирующем рынке… На этом графике вы видите динамику первичных продаж в МАТах… Маркет шер падает в деньгах и, особенно, в упаковках… Прескрайберы слишком часто выбирают наших компетиторов, и консьюмеры не получают бенефитс… Мы связываем это с падением шер-оф-войс вследствие неэффективной работы сейлс-форса…

Стало понятно, почему обязательное условие для работы продакт-менеджера – знание английского языка.

Вот только далеко не всегда достаточно выучить английский. Надо при этом еще и русский не забыть.

В общем, начинаем составлять

русско-русский словарь медицинского представителя.

русско-русский словарь менеджера.

Для медицинского представителя объясним некоторые понятия, а для менеджеров предложим варианты более понятных слов.

Начнем с продаж в МАТах.

MAT (эм-эй-ти) – это аббревиатура от английского Moving Annual Total. Плавающая годовая сумма. То есть, продажи в МАТах – это сумма продаж за последние 12 месяцев от выбранного месяца. Проще понять на примере: MAT за март 2014 – это сумма продаж с апреля 2013 по март 2014 включительно; MAT за апрель 2014 – это сумма продаж с мая 2013 по апрель 2014 включительно. То есть, добавили продажи нового месяца и вычли продажи самого «старого». Зачем это нужно – тема для отдельного разговора.

YTD (Year-to-date) – сумма продаж с начала года до выбранного месяца включительно. То есть YTD за март 2014 – это сумма продаж с января по март (3 месяца). А YTD за апрель 2014 – это сумма продаж с января по апрель (4 месяца). И так далее до декабря, где MAT и YTD встретятся и будут одинаковыми – 12 месяцев с января по декабрь одного года.

По аналогии с YTD есть еще QTD (Quarter-to-date) и MTD (Month-to-date) – периоды от первого дня квартала и от первого дня месяца соответственно. Используются реже.

Мы сейчас говорили о продажах, но на самом деле понятия MAT, YTD, QTD, MTD – это период, то есть время. Считать за это время можно не только продажи. А, например, долю рынка:

MS (Market Share) – произносится, как «маркет шер/шеа/шеар», кому как кажется более похоже на английское произношение. По-русски – доля рынка. Характеризует положение компании или препарата среди конкурентов. Измеряется в процентах. Например, если объем продаж всех фармкомпаний на территории 1000000 долларов, а ваш объем продаж на той же территории 15000 долларов, то ваша доля рынка на этой территории = (150000/1000000)*100%=1,5%.

Рынок в этом случае – понятие растяжимое. Предположим, в вашей компании есть цефтриаксон. Можно сравнивать его только с цефтриаксонами других компаний – это будет его доля на рынке цефтриаксонов. Можно смотреть долю рынка среди всех цефалоспоринов, всех антибиотиков и т.д. Считать можно в деньгах или упаковках.

И в зависимости от периода, который выбран, может быть MS в MAT, YTD, QTD, месяц. Более подробно в следующих статьях. Сейчас только одну мысль: «Бренд можно считать успешным, если он растет быстрее рынка и быстрее конкурентов. И, соответственно, доля рынка бренда растет»

Следующий показатель очень интересный:

Share of Voice (SoV) – доля голосов, произносится приблизительно как «шер оф войс». Если быть точнее, то это один показатель, а два. И не доля голосов, а доля воспоминаний. Первый показатель – SoV Promotion, а второй — SoV Prescription. Воспоминания врача о промоции препарата и о назначении препарата.

Определяют эти показатели компании, которые занимаются исследованиями рынка. Приходит их представитель к врачам и спрашивает: «С какими препаратами к вам за последний месяц приходили медицинские представители?» И врачи начинают вспоминать… А потом эти данные собираются вместе и оказывается, что чаще всего врачи вспоминают «препарат А фармкомпании Б». Значит у компании Б самые запоминающиеся медпредставители. И препарат А у врачей первый на уме, а значит будет и первый «на языке», то есть в рецепте. Только необязательно, потому что врачу задают еще один вопрос: «А какие препараты вы назначали за последние 2 недели?» Врачи отвечают, данные подсчитываются, и оказывается, что назначают они чаще всего «препарат В компании Г». А это значит, что медпредставители фармкомпании Г самые эффективные. Как-то так… Очень интересны возможные сочетания SoV Promotion и SoV Prescription. Но трактовка полученных данных – это тоже тема отдельного разговора.

А теперь коротко пройдемся по другим терминам из «речи менеджера»:

Стагнирующий рынок (от слова стагнация, лат. stagnum — стоячая вода) – рынок, который не растет. Расчитывать на рост продаж препарата можно только за счет конкурентов.

Первичные продажи (Sell-in, отгрузки) – это то, что компания-производитель (поставщик) продала (отгрузила) дистрибьюторам.

Вторичные продажи (Sell-out, продажи) – это то, что дистрибьюторы продали аптекам (или больницам)

Прескрайберы (англ. to prescribe – прописывать)– те, кто прописывают препарат. То есть врачи (или провизоры).

Компетитор – (англ.) конкурент

Консьюмер – (англ.) потребитель, в нашм случае — пациент

Бенефитс – (англ.) преимущества

Сейлс-форс – (англ.) отдел продаж (то же, что и филд-форс — «полевая» служба, внешняя служба)

Теперь можете вернуться к началу статьи и перевести речь менеджера с русского на русский.

Те же, кто дочитал до конца, смогут узнать, что такое EBITDA.

EBITDA (сокращенно. от англ. Earnings before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization) — аналитический показатель, равный объёму прибыли до уплаты налогов, расходов на амортизацию и процентов по кредитам.

То есть, сколько бы у нашей фармкомпании могло бы быть денег, если бы мы не платили налоги, по кредитам и не тратились на ремонт оборудования. Вот это была бы прибыль!

Во-первых, показатель имеет очень слабое отношение к работе медпредставителя, это относится к показателям работы компании в целом. Так что EBITDA лично вам не грозит.

Во-вторых, показатель очень теоретический и сомнительный в плане реальной оценки финансовой успешности компании.

На сегодня всё. Продолжение следует. Есть еще много русских слов, которые требуют перевода на русский.

Источник